อย่าทำนายตลาด

"อย่าทำนายตลาด" — นี่คือคำแนะนำจากหนังสือ专业และนักค้าเก๋า หลายคนเห็นด้วยกับข้อความนี้โดยไม่ลังเล โดยมักจะตัดสินค่าของคนจากการทำนายตลาดของเขา นอกจากนี้ การทำนายตลาดก็ยังถูกนำมาใช้วัดความแตกต่างระหว่างนักค้าและนักวิเคราะห์ ในสายตาของคนทั่วไปนั้น ดูเหมือนว่านักวิเคราะห์จะเป็นคนเดียวที่ทำการคาดการณ์ ในขณะที่นักค้าจะไม่ทำนายการเคลื่อนไหวของราคาอย่างเด็ดขาด การเชื่อฟังโดยไม่มีการคิดวิเคราะห์เป็นพฤติกรรมทั่วไปของคนส่วนมาก หลายคนขาดความสามารถในการคิดอย่างเป็นอิสระ ในอดีต ฉันก็เป็นแบบนั้นเช่นกัน ถ้าฉันเห็นว่าคำพูดของคนอื่นสมเหตุสมผล ฉันจะยอมรับอย่างไม่คิดมาก แน่นอนว่าพฤติกรรมนี้ได้สร้างความเชื่อที่ผิดพลาดในจิตใต้สำนึกของฉันหลายประการ สมัยก่อนฉันเคยโต้แย้งกับนักวิเคราะห์เกี่ยวกับประเด็นนี้ โดยยึดถือความคิดเห็นที่ว่า "อย่าทำนายตลาด" แต่คำตอบจากนักวิเคราะห์กลับทำให้ฉันพูดไม่ออก

การคาดการณ์ไม่ได้หลีกเลี่ยงได้

ทำไม "อย่าทำนายตลาด" ถึงเป็นคำกล่าวที่เข้าใจผิด? คำตอบนั้นง่ายมาก เนื่องจากเมื่อใดก็ตามที่เราต้องรับมือกับความไม่แน่นอน การทำนายเป็นเรื่องที่หลีกเลี่ยงไม่ได้ เราจะไม่ต้องทำนายเมื่อเราสามารถแน่ใจได้ 100% ว่าบางสิ่งจะเกิดขึ้น ลองคิดดูว่าเป็นเรื่องจริงหรือไม่! ในฐานะนักค้า ทุกคำสั่งที่เขาส่งเข้าตลาดนั้น ไม่สามารถการันตีได้ว่าจะทำกำไร หากเขาไม่สามารถมั่นใจได้ว่าจะทำกำไร แต่เลือกที่จะเข้าสู่ตลาด มีเพียงเหตุผลเดียวเท่านั้น นั่นคือ เขาทำการทำนายเกี่ยวกับทิศทางราคานั้นอยู่เสมอ

ทำนายราคาขึ้นหรือลง

ทุกครั้งที่บุคคลหนึ่งคาดการณ์ว่าราคาจะเพิ่มขึ้น เขาจะทำการซื้อ ไม่ว่าพื้นฐานข้อมูลที่เขาใช้คืออะไร! บางคนมีมุมมองว่าการไม่ทำนายตลาดเป็นสิ่งที่ดี โดยยึดถือแนวทางว่า "ถ้าราคาขึ้นให้ซื้อ, ถ้าราคาลงให้ขาย" แต่เมื่อเราวิเคราะห์ดีๆ เราก็จะพบว่า ราคาขึ้นนั้นเป็นเหตุผลหนึ่งที่ทำให้เขาซื้อ ในขณะที่ราคาลงก็คือเหตุผลที่ทำให้เขาขาย อย่างไรก็ตาม ใครคือผู้บอกเราว่า การซื้อเมื่อราคาขึ้นหรือขายเมื่อราคาลง จะทำให้เราได้รับประกันว่าจะมีกำไร นักลงทุนหลายคนมักจะพบว่าตนเองซื้อตรงจุดสูงสุด และขายตรงจุดต่ำสุด เมื่อราคากลับตัวจึงรู้สึกเหมือนว่าตลาดเลือกตั้งต่อต้านพวกเขา ซึ่งก็เป็นอีกเหตุผลที่ทำให้พรสวรรค์ในการซื้อขายมีความเสี่ยง

โมเดลทำนายที่มั่นคง

จากที่กล่าวมาเห็นได้ว่า "ถ้าราคาขึ้นให้ซื้อ, ถ้าราคาลงให้ขาย" ไม่สามารถรับประกันได้ว่าคุณจะเป็นผู้ชนะ หากต้องการเป็นผู้ชนะ จึงไม่ใช่การไม่ทำนายตลาด แต่เป็นการหาวิธีสร้างโมเดลการทำนายที่แข็งแกร่ง ไม่ว่าจะเป็นโมเดลไหนก็สามารถทำได้ คุณสามารถนำแนวทาง "ถ้าราคาขึ้นให้ซื้อ, ถ้าราคาลงให้ขาย" มาสร้างโมเดลการทำนายของคุณเอง หรือแม้กระทั่งใช้ "ถ้าราคาลงให้ซื้อ, ถ้าราคาขึ้นให้ขาย" ก็อาจสร้างโมเดลของคุณได้ หรืออาจอิงจากรูปแบบราคาที่แท้จริง หรือแม้กระทั่งตามความแตกต่างระหว่างราคาปัจจุบันกับมูลค่าที่แท้จริง...

การเปรียบเทียบระหว่างนักวิเคราะห์และนักค้า

โดยทั่วไปแล้ว โมเดลการทำนายสองแบบที่ดูเหมือนจะขัดแย้งกันแต่ถ้าสร้างขึ้นอย่างมั่นคง ก็สามารถทำให้กำไรได้เสมอ มีนักค้าบางคนที่ทำตามแนวทางและประสบความสำเร็จ ในขณะที่บางคนเลือกทำตรงข้ามและชนะ แนวคิดทั้งสองทิศทางไม่ว่าจะสนับสนุนหรือต่อต้านไม่ได้นับว่าเป็นสิ่งที่ถูกหรือผิด แต่มีเพียงความสามารถในการทำความเข้าใจจังหวะตลาด

การเข้าใจผิดเกี่ยวกับการวิเคราะห์

สุดท้ายนี้ ให้พิจารณาความแตกต่างระหว่างนักวิเคราะห์และนักค้า แม้ว่าการคาดการณ์จะไม่สามารถแยกแยะระหว่างนักค้าที่ทำการค้าและนักวิเคราะห์ได้ แต่ความแตกต่างระหว่างทั้งสองนั้นอยู่ที่อะไร? ตามความคิดเห็นของผม ความแตกต่างที่แท้จริงอยู่ที่ นักวิเคราะห์มีโมเดลการทำนายที่ซับซ้อน และนักค้าจะใช้งานโมเดลที่เรียบง่าย

สรุป

เพื่อให้เข้าใจง่าย หากนักวิเคราะห์ใช้เครื่องมือที่ซับซ้อนมากเพื่อทำนายตลาด ด้วยเหตุผลที่พวกเขายังต้องการที่จะสร้างความน่าเชื่อถือในสายตาของลูกค้า ในขณะที่นักค้ามักใช้งานเครื่องมือที่เรียบง่ายที่สุด โมเดลการตัดสินใจที่ซับซ้อนมากทำให้การคาดการณ์ชัดเจนขึ้นและลดความมั่นใจในตัวเองสำหรับการตัดสินใจในเวลาได้น้อย นักค้า ที่ประสบความสำเร็จจะสามารถระบุโมเดลได้อย่างรวดเร็ว