ความสำคัญของการจัดการความเสี่ยง

นักลงทุนฟอเร็กซ์ที่ประสบความสำเร็จนอกจากจะมีความรู้เกี่ยวกับการวิเคราะห์พื้นฐานและการวิเคราะห์ทางเทคนิคแล้ว ยังจะต้องมีวิธีการจัดการความเสี่ยงที่สมบูรณ์แบบ การเข้าใจความเสี่ยงในการลงทุนและการทำการจัดการความเสี่ยงอย่างเหมาะสมนั้นถือว่าสำคัญยิ่งกว่าการวิเคราะห์หรือการเข้าใจแนวโน้มของตลาดที่ใด ๆ การบริหารการเงินที่ดีมักเป็นองค์ประกอบที่ทำให้นักลงทุนก้าวสู่ความสำเร็จ แม้ว่าความจริงจะดูง่าย แต่ก็เป็นเรื่องที่มักถูกมองข้ามอย่างง่ายดาย

แนวคิดหลักของการลงทุน

การลงทุนและบริหารการเงินเป็นแนวคิดที่มีความกว้างขวาง ซึ่งมีหลักการและกลยุทธ์มากมายที่เกี่ยวข้อง แต่การเลือกวิธีการบริหารการเงินที่เหมาะสมในตลาดการลงทุนที่แตกต่างกันนั้นเป็นสิ่งสำคัญ ในการทำฟอเร็กซ์ นักลงทุนสามารถอ้างอิงจากกฎสามประการที่สำคัญและเป็นไปได้ดังนี้

กฎข้อแรก: ตั้งค่าความเสี่ยงและผลตอบแทนที่เหมาะสม

ก่อนการทำการซื้อขายแต่ละครั้ง นักลงทุนจะต้องทำการวิเคราะห์ความเสี่ยงและผลตอบแทน โดยทั่วไปแล้ว อัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนควรจะไม่เกิน 1:2 สมมติว่านักลงทุนฟอเร็กซ์ซื้อยูโร/ดอลลาร์ที่ราคา 1.3000 และคาดหวังว่าจะทำกำไรได้ 50 จุด นักลงทุนนั้นจะต้องไม่เสี่ยงมากกว่า 25 จุด แนวทางที่ถูกต้องคือการตั้งคำสั่งขายที่ราคา 1.3050 และพร้อมกันตั้งคำสั่งหยุดการขาดทุนที่ราคา 1.2975 นักลงทุนดังกล่าวจะสามารถคาดหวังว่าจะได้รับผลตอบแทนถึงสองจุดภายใต้ความเสี่ยงที่เกิดขึ้น หากนักลงทุนตั้งค่าอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทนเป็น 3:1 อาจทำให้ได้เงินคืนในบางครั้ง แต่การขาดทุนเพียงครั้งเดียวอาจทำให้เงินทั้งหมดหายไปได้ ในระยะยาว วิธีนี้อาจทำให้การขาดทุนเพิ่มขึ้น

กฎข้อที่สอง: ใช้หยุดเคลื่อนที่อย่างเหมาะสม

หลังจากตั้งค่าความเสี่ยงและผลตอบแทนอย่างเหมาะสม นักลงทุนอาจละเลยความสำคัญของการปรับปรุงตามความผันผวนของอัตราแลกเปลี่ยน ซึ่งอาจทำให้การซื้อขายเปลี่ยนจากผลกำไรเป็นขาดทุน หากอ้างอิงจากตัวอย่างการซื้อขายก่อนหน้านี้ ถ้าอัตราแลกเปลี่ยนเพิ่มขึ้นเป็น 1.3040 หลังจากที่นักลงทุนได้ทำการค้าขายและขาดแรงสนับสนุนพลิกกลับลดลง จนอาจทำให้อัตราแลกเปลี่ยนต่ำกว่าคำสั่งหยุดการขาดทุนที่นักลงทุนตั้งไว้ที่ 1.2975 นักลงทุนจะพบกับการสูญเสีย 25 จุดจากกำไรที่ได้ 40 จุด ถ้าต้องการรักษาสถานะกำไรนี้ นักลงทุนสามารถตั้งค่าหยุดเคลื่อนที่ 30 จุด เมื่ออัตราแลกเปลี่ยนขึ้นถึง 1.3030 คำสั่งหยุดการขาดทุนจะขึ้นไป 30 จุดถึง 1.3005 ซึ่งแม้อัตราแลกเปลี่ยนจะตกต่ำและกระตุ้นคำสั่งหยุดการขาดทุน นักลงทุนก็ยังสามารถเก็บกำไรได้ 5 จุด โดยทั่วไป กลยุทธ์ในการตั้งค่าหยุดเคลื่อนที่คือ 1) ต้องมีจุดที่สูงกว่าความเสี่ยงที่ทนได้เพื่อให้ได้ผลกำไรหลังจากถูกกระตุ้นให้หยุดเคลื่อนที่ และ 2) ตั้งค่าจุดหยุดเคลื่อนที่ตามความผันผวนของสกุลเงินที่แตกต่างกัน

กฎข้อที่สาม: มีเงินทุนเพียงพอ

นักลงทุนในฟอเร็กซ์ต้องมีเงินทุนเพียงพอในการลงทุน เพราะการขาดทุนในตลาดฟอเร็กซ์นั้นเป็นสิ่งที่หลีกเลี่ยงไม่ได้ สำหรับมือใหม่ พวกเขามักจะขาดทุนจากการซื้อขายมากเกินไปเมื่อมีความผันผวนเล็กน้อยในตลาดและจะทำให้เกิดการขาดทุนทั้งหมดหรือถูกบังคับให้ต้องตัดบัญชีซึ่งมักจะพลาดโอกาสการลงทุนที่ดีในอนาคต นักสามารถวิเคราะห์ความผันผวนของสกุลเงินเพื่อดูว่าเงินทุนมีความสามารถในการรับมือกับความสั่นสะเทือนในตลาดหรือไม่ ในการตัดสินใจ นักลงทุนอาจอ้างอิงจากสกุลเงินหลัก 4 สกุลต่อไปนี้ในช่วงสามปีที่ผ่านมา: - ยูโร/ดอลลาร์: 82 จุด - ปอนด์/ดอลลาร์: 101 จุด - ดอลลาร์/เยน: 105 จุด - ดอลลาร์/ฟรังก์สวิส: 144 จุด

การเรียนรู้จากประสบการณ์

นักลงทุนฟอเร็กซ์ไม่เพียงแต่ต้องเข้าใจกฎการบริหารการเงินสามข้อนี้ แต่การปฏิบัติตามอย่างเคร่งครัดในแต่ละครั้งที่ทำการซื้อขายนั้นสำคัญยิ่งกว่า ต้องเข้าใจว่าการลงทุนในฟอเร็กซ์ไม่มีทางลัด นักลงทุนจะต้องเรียนรู้อย่างต่อเนื่องจากความล้มเหลวและนำประสบการณ์เหล่านั้นมาปรับใช้ พร้อมด้วยการวิเคราะห์พื้นฐานและการวิเคราะห์ทางเทคนิคที่ถูกต้อง เชื่อว่าบนเส้นทางการลงทุนฟอเร็กซ์นั้น สุดท้ายจะเป็นผลกำไรอย่างแน่นอน